10 Options Strategies To Know. Too ofta hoppa handlare i alternativet spelet med liten eller ingen förståelse för hur många alternativ strategier är tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastning Med lite ansträngning kan dock handlare lära sig att utnyttja Av flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon Med detta i åtanke har vi sammanställt denna bildspel, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. Oftast hoppar handlare i alternativspelet Med liten eller ingen förståelse för hur många alternativstrategier som finns tillgängliga för att begränsa deras risk och maximera avkastningen. Med lite ansträngning kan handlare emellertid lära sig att utnyttja flexibiliteten och full kraft av alternativ som ett handelsfordon. Med detta i Tankar vi har sammanställt den här bildspelet, som vi hoppas kommer att förkorta inlärningskurvan och peka dig i rätt riktning. 1 Omfattat Call. Aside från att köpa ett valfritt samtal, kan du också delta i En grundläggande täcknings - eller köp-skrivstrategi I denna strategi skulle du köpa tillgångarna direkt och samtidigt skriva eller sälja ett köpoption på samma tillgångar. Din volym av ägda tillgångar ska motsvara antalet tillgångar som ligger till grund för köpoptionen Investorer Kommer ofta att använda denna position när de har en kortfristig ställning och en neutral uppfattning om tillgångarna och ser till att generera ytterligare vinst genom kvittot av köppremien eller skydda mot en eventuell minskning av underliggande tillgångs värde För mer insikt , läs Omfattade samtalstrategier för en fallande marknad.2 Gift Put. I en gift strategi har en investerare som köper eller för närvarande äger en särskild tillgång som aktier samtidigt köper ett köpoption för ett motsvarande antal aktier. Investerare kommer att använda denna strategi när de är hausse på tillgångens pris och vill skydda sig mot potentiella kortfristiga förluster. Denna strategi fungerar i huvudsak som en försäkringspost likt och etablerar ett golv om tillgångens pris sjunker dramatiskt. För mer om att använda den här strategin, se Married Puts A Protective Relationship.3 Bull Call Spread. I en strategi för tullsamtal kommer en investerare samtidigt att köpa köpoptioner vid en viss strejk pris och sälja samma antal samtal till ett högre aktiekurs Båda köpoptionerna kommer att ha samma utgångs månad och underliggande tillgång Denna typ av vertikal spridningsstrategi används ofta när en investerare är hausse och förväntar sig en måttlig ökning av priset på den underliggande Tillgång För att lära dig mer, läs Vertical Bull och Bear Credit Spreads.4 Bear Put Spread. Bear put-spread-strategin är en annan form av vertikal spridning som bull call spread I denna strategi köper investeraren samtidigt köpoptioner till ett specifikt pris och sälja samma antal satser till ett lägre lösenpris. Båda alternativen skulle vara för samma underliggande tillgång och ha samma utgångsdatum. Denna metod används när näringsidkaren Är baisse och förväntar sig att den underliggande tillgångens pris kommer att minska. Det ger både begränsade vinster och begränsade förluster. Läs mer om den här strategin genom att läsa Bear Put Spreads Ett brådskande alternativ till Short Selling.5 Protective Collar. En skyddande krage strategi utförs genom att köpa en ut Alternativt köpoption och skriva ett köpoptionsalternativ samtidigt för samma underliggande tillgång som aktier. Denna strategi används ofta av investerare efter att en lång position i ett lager har upplevt betydande vinster På så sätt kan investerare låsa in vinst utan att sälja sina aktier. För mer om dessa typer av strategier, se Don t Glöm ditt skyddskrage och hur en skyddande krage Works.6 Long Straddle. En långsträckt alternativstrategi är när en investerare köper Både ett köp - och säljoption med samma lösenpris, underliggande tillgång och utgångsdatum samtidigt. En investerare använder ofta denna strategi när han eller hon tror att priset på den underliggande tillgången kommer att rör sig E, men är osäker på vilken riktning rörelsen kommer att ta. Den här strategin gör det möjligt för investeraren att behålla obegränsade vinster, medan förlusten är begränsad till kostnaden för båda alternativkontrakt. För mer, läs Straddle Strategy A Simple Approach to Market Neutral.7 Lång Strangle. In en långsträngig optionsstrategi köper investeraren ett köp och säljoption med samma löptid och underliggande tillgång, men med olika slagkurser. Satskursen kommer normalt att ligga under köpoptions lösenpris, och båda alternativen kommer att vara borta från pengarna En investerare som använder denna strategi tror att det underliggande tillgångspriset kommer att uppleva en stor rörelse men är osäker på vilken riktning flytten tar. Förluster är begränsade till kostnaderna för båda alternativen kommer strängar vanligtvis att vara billigare än vad som stränger sig Eftersom alternativen köps ut av pengarna För mer, se Få en stark hållning på vinst med strangles.8 Butterfly Spread. All strategierna fram till den här tiden har åter Krävde en kombination av två olika positioner eller kontrakt I en strategi för fjärilspridningsoptioner kommer en investerare att kombinera både en spridningss strategi och en spridningsstrategi och använda tre olika slagpriser. Exempelvis innebär en typ av fjärilspridning att man köper ett samtal Alternativ till det lägsta högsta lösenpriset, samtidigt som du säljer två köpoptioner till ett högre lägre lösenpris och sedan ett sista köpoption till ett jämnt högre lösenpris. För mer om denna strategi, läs Inställning av vinstfel med Butterfly Spreads.9 Iron Condor. En ännu mer intressant strategi är den ron condor. I denna strategi har investeraren samtidigt en lång och kort position i två olika strängstrategier. Järnkondoren är en ganska komplex strategi som definitivt kräver tid att lära sig och träna för att behärska Vi rekommenderar att du läser mer om denna strategi i Take Flight With A Iron Condor Ska du flocka till Iron Condors och försök strategin för dig själv riskfri med hjälp av Investopedia Simulator.10 Iron Butterfly. Den sista alternativstrategi som vi kommer att demonstrera här är järnfärgen. I denna strategi kommer en investerare att kombinera antingen en lång eller kort sträcka med samtidig köp eller försäljning av en sträng. Även om det liknar en fjärilspridning Denna strategi skiljer sig åt eftersom den använder både samtal och satser, i motsats till den ena eller den andra. Resultatet är både begränsat inom ett visst sortiment beroende på streckpriserna för de alternativ som används. Investerare använder ofta alternativ utan pengar i ett försök att sänka kostnaderna och begränsa risken För att förstå denna strategi mer, läs Vad är en Iron Butterfly Option Strategy. Related Articles. En undersökning som gjorts av Förenta staternas presidium för arbetsstatistik för att hjälpa till att mäta lediga platser. Det samlar in data från arbetsgivare. högsta belopp som USA kan låna Skuldloftet skapades enligt Second Liberty Bond Act. Den ränta vid vilken ett förvaringsinstitut lånar pengar ained vid Federal Reserve till en annan deposition institution.1 En statistisk åtgärd av spridningen av avkastning för en viss säkerhet eller marknadsindex Volatilitet kan antingen mätas. En akt som amerikanska kongressen antog 1933 som banklagen, som förbjöd handelsbanker från deltagande i investeringen. Nonfarm lön hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och icke-vinstsektorn Den amerikanska byrån för Labor. Risk Management Techniques för aktiva Traders. Risk ledning är en viktig men ofta förbisedd förutsättning för framgångsrik aktiv handel Trots allt, En näringsidkare som har genererat betydande vinster under hans eller hennes livstid kan förlora allt i bara en eller två dåliga affärer om korrekt riskhantering inte används. Denna artikel kommer att diskutera några enkla strategier som kan användas för att skydda dina handelsvinster. Planera dina affärer Som kinesisk militär general Sun Tzu s sade berömd Varje kamp är vunnet innan den kämpas Frasen innebär att planering och str Tegy - inte striderna - vinna krig Likaså citerade framgångsrika näringsidkare frasen Planera handeln och handla planen Precis som i krig, kan planering framöver ofta betyda skillnaden mellan framgång och misslyckande. Stopp-förlust SL och vinstdrivande TP poäng Representerar två viktiga sätt som handlarna kan planera framåt när handeln är framgångsrik näringsidkare vet vilket pris de är villiga att betala och till vilket pris de är villiga att sälja och de mäter den resulterande avkastningen mot sannolikheten för att beståndet slår sina mål om den justerade återvändande är tillräckligt högt, då genomför de handeln. Konversiellt misslyckas handlare ofta utan att ha någon uppfattning om de punkter som de kommer att sälja med vinst eller förlust. Som spelare på en lycklig eller oturlig sträck börjar känslor ta Förlora och diktera sina affärer Förluster uppmanar ofta människor att hålla fast och hoppas kunna göra sina pengar tillbaka, medan vinster ofta lockar handlare att otvivelaktigt hålla fast vid ännu fler vinster. Stopp-förlust och take-profi T-poäng En stop-loss-punkt är det pris som en näringsidkare kommer att sälja ett lager och tappa på handeln. Det här händer ofta när en handel inte bromsar ut som en näringsidkare hoppas. Punkterna är utformade för att förhindra att det kommer att komma Tillbaka mentalitet och begränsa förluster innan de eskalerar Till exempel, om ett lager bryter under en viktig stödnivå, säljer säljare så snabbt som möjligt. På andra sidan bordet är en vinstpunkt det pris som en näringsidkare kommer att sälja Ett lager och vinst på handeln Det här är ofta när ytterligare uppåtsidan är begränsad med tanke på riskerna. Till exempel, om ett lager närmar sig en nyckelmotståndsnivå efter ett stort steg uppåt, kan handlare kanske vilja sälja innan en konsolideringsperiod äger rum . Hur man effektivt fastställer stop-loss-poäng. Inställning av stop-loss och profit-poäng görs ofta med hjälp av teknisk analys, men grundläggande analys kan också spela en nyckelroll i tidpunkten. Till exempel, om en näringsidkare håller ett lager före vinst som spänning bygger, han Eller hon kanske vill sälja innan nyheten träffar marknaden om förväntningarna har blivit för höga, oavsett om vinstvinstpriset slogs. Möjliga medelvärden är det mest populära sättet att ställa in dessa poäng, eftersom de är lätta att beräkna och i stor utsträckning Spåras av marknaden Viktiga glidande medelvärden inkluderar fem-, nio, 20, 50, 100 och 200-dagarsmedelvärdena Dessa är bäst inställda genom att tillämpa dem på ett lager s diagram och bestämma huruvida aktiekursen har reagerat på dem tidigare som antingen stöd eller motståndsnivå. Ett annat bra sätt att placera stopp - eller vinstnivåer finns på stöd - eller motståndstrendslinjer. Dessa kan dras genom att ansluta tidigare höga eller låga nivåer som uppstod på betydande volym över genomsnittet Just Som glidande medelvärden bestämmer nyckeln nivåer där priset reagerar på trendlinjen och naturligtvis med hög volym. När du ställer in dessa punkter är här några viktiga överväganden. Använd långsiktiga glidmedel för mer volatila bestånd för att minska risken e att en meningslös prissvingning kommer att utlösa en stop-loss-ordning som ska utföras. Justera de glidande medelvärdena för att matcha målprisintervall, till exempel längre mål bör använda större glidande medelvärden för att minska antalet signaler som genereras. Stoppförluster bör inte närmare än 1 5 gånger den aktuella volatiliteten mellan låga och låga volymer, eftersom det för sannolikt kommer att bli verkställt utan anledning. Justera stoppförlusten beroende på volatiliteten på marknaden om aktiekursen inte rör sig för mycket, då stopp - Förlustpoäng kan stramas. Använd kända grundläggande händelser, såsom vinstutgåvor, eftersom viktiga tidsperioder ska vara in eller ut ur en handel som volatilitet och osäkerhet kan stiga. Beräkning av förväntad returställning Stopp och vinstpoäng är också nödvändig att beräkna förväntad avkastning Betydelsen av denna beräkning kan inte överdrivas, eftersom det tvingar handlare att tänka genom sina affärer och rationalisera dem. Dessutom ger de dem ett systematiskt sätt att jämföra olika branscher och välj endast mo st lönsamma. Detta kan beräknas med följande formel. Sannolikhet för vinst x Ta vinstförhöjning sannolikhet för förlust x Stopp förlustförlust. Resultatet av denna beräkning är en förväntad avkastning för den aktiva näringsidkaren, vilken sedan mäter den mot andra möjligheter att bestämma vilka lager som ska handlas. Sannolikheten för vinst eller förlust kan Beräknas med hjälp av historiska utbrott och nedbrytningar från stöd - eller motståndsnivåer eller för erfarna handlare genom att göra en utbildad gissning. Bottom Line Traders bör alltid veta när de planerar att gå in eller avsluta en handel innan de utförs Genom att använda stoppförluster effektivt, en näringsidkare kan minimera inte bara förluster men också hur många gånger en handel är utträffad, oundvikligen. Gör din kamp planerad förut så att du redan vet att du har vunnit kriget. En undersökning som gjordes av Förenta staternas presidium för arbetsstatistik för att hjälpa till att mäta lediga platser Det samlar in data från arbetsgivare. Det högsta beloppet av pengar som Förenta staterna kan låna. Skuldloftet skapades enligt Second Liberty Bond Act. Intresset ra te där en depositarinstitut ger medel som förvaras i Federal Reserve till ett annat förvaringsinstitut.1 En statistisk åtgärd av spridningen av avkastningen för ett visst värdepapper eller marknadsindex Volatilitet kan antingen mätas. En akt var den amerikanska kongressen godkänd 1933 som Bankrättslagen, som förbjöd kommersiella banker att delta i investeringen. Nonfarm lön hänvisar till något jobb utanför gårdar, privata hushåll och nonprofit sektorn. Den amerikanska presidiet för arbete. Kolla in denna webbplats. Om du har en bakgrund i matte eller eko eller Är bekväma med grafer, föreslår jag att du graderar utdelningen av vart och ett av dessa strategier. Det hjälper dig verkligen att förstå det. Om du behöver hjälp med det här, låt mig veta och jag kan rita ett par för dig. Din fråga är ganska vag men också komplicerat men jag kommer försöka att svara det Först och främst köper många investerare alternativ för att säkra mot en nuvarande position i ett lager som redan äger aktiebolaget Men du kan också försöka tjäna pengar på alternativ råtta Henne än att skydda dig själv. Anta att du förväntar dig att ett lager kommer att öka i värde så att du vill kapitalisera på det här. Antag vidare att du har lite pengar att investera, säg 100. Antag att beståndet för närvarande är 100 så att du kan Bara ha råd med 1 aktie Anta att det finns ett samtal alternativ där ute med strejk 105 som kostar dig bara 1.Let s jämföra två scenarier. Köp 1 andel av aktien 100. Köp också, länge 100 samtalsalternativ 100. Aktien ökar till 120 på Löptiden för optionen. Du har gjort 20. Du har gjort 120 - 105 x 100 15 x 100 1 500. Så du tjänade mycket mer pengar med samma inledande investering. Mängden pengar du lägger in är liten, dvs kan vara uppfattas som låg risk. Om aktiekursen slutade vara 104 90 är dina alternativ värdelösa, det vill säga uppfattas som hög risk. Att hålla kontanter lika med det underliggande nominella värdet, plus att köpa ett köpoptionsalternativ är att ekonomiskt ekvivalent med att köpa ett sätt att säkra en nuvarande position i as Tock I båda fallen kommer alternativkostnaden att äta upp din avkastning i genomsnitt. Du kan inte bara köpa uppsidan på aktier utan att ha någon nackdel, det kostar pengar att köpa upp och den pengar det kostar i genomsnitt är mycket nog att äta upp din uppåt i genomsnitt Havoc P 3 okt 11 på 3 40. Du kan titta på täckta samtal Kort sagt, sälja alternativet istället för att köpa det som spelar huset. Man kan också göra det på köpesidan, till exempel, låt oss säga att du Som företag XYZ Om du säljer satsen och det går upp, tjänar du pengar Om XYZ går ner vid utgången, har du fortfarande pengarna på satsen och äger nu beståndet - den du vill, till en lägre pris Nu, Du kan omedelbart sälja samtal till XYZ Om det inte går upp tjänar du pengar Om det går upp, blir du kallad och du gör ännu mer pengar förmodligen säljer samtalet lite över nuvarande pris, eller var det sattes till dig. Den största risken är mycket stora nedgångar, och så måste man göra en del forskning på företaget för att se om de är anständiga - Till exempel ha bra vinst, inte övervärderad PE osv. För större nedgångar måste man vidarebefordra samtalet. Obs! Det finns nu aktier som har veckoprogram och månadsalternativ. Du måste bara beräkna avkastningen du får , inser det under den första uppsättningen, behöver du tillräckligt med pengar om börsen läggs på dig. En ytterligare tillhörande strategi börjar med att sälja satsen till ett högre än nuvarande marknadsgränsenpris. Sedan över ett par dagar sänker i allmänhet gränsen, om den inte nås i lagerets svängningar, om lagret faller under de närmaste dagarna, kan du sälja satsen på ett dopp Samma sak om lagret äntligen sitter till dig Då kan du börja med att sälja Ringa till ett högre gränsvärde och gradvis sätta ner det om du inte lyckas - det vill säga att lagret inte når det med en uppgång. Min vän är mycket framgångsrik med denna strategi. Inte desto mer ben lägger du på din handel desto mer provisioner kommer du att betala in och avsluta handel och ju fler möjligheter att slippa. Så kan vi gå i andra riktningen. Kan vi göra en enkel, riskfri alternativhandel med så få ben som möjligt. Det är inte riktigt överraskande, ja, men det finns ingen gratis lunch, som du kommer att se. Enligt finansteori kommer någon risklös position att tjäna riskfri ränta, som just nu är nästan ingenting, nada, 0. Låt oss testa detta med ett litet exempel. I teorin kan en risklös position byggas genom att köpa en aktie, sälja ett köpoption och köpa ett köpoption Denna kombination ska tjäna riskfri ränta Försäljning av köpoptionen innebär att du får pengar nu men accepterar att låta någon annan ha ett lager till ett avtalat kontraktspris om priset går upp. säljalternativ innebär att du betalar pengar nu men kan sälja beståndet till någon till ett avtalat kontraktspris om du vill göra det, vilket bara skulle vara när priset sjunker under kontraktspriset. För att starta vår riskfri handel, köp Google lager, GOOG, vid 3 okt Close.495 52 x 10 0sh 49.552. Exemplet har 100 aktier för kompatibilitet med optionsavtal som kräver 100 aktieblock. Vi kommer att sälja ett samtal och köpa en uppsättning kontraktspris på 500 för Jan 19.2013. Därför kommer vi att få 50.000 för vissa på Jan 19, 2013, om inte alternativet clearing system misslyckas, på grund av säga global finansiell kollaps eller krig med aztec rymdfarkoster. Enligt Google Finance, om vi hade sålt ett samtal idag i slutet skulle vi få budet, vilket är 89 00 aktie, Eller 8.900 totalt och om vi hade köpt en uppsättning idag i slutet skulle vi betala det, vilket är 91 90 aktier eller 9190 totalt. Så att vi kan få 50 000 för vissa på Jan 19.2013 kunde vi betala 49 552 för GOOG-aktien , minus 8 900 för pengarna vi fick sälja köpoptionen plus en betalning på 9190 för put-alternativet vi behöver för att skydda värdet Totalt är 49.842.Om vi betalar 49.842 idag, plus genomföra optionsstrategin som visas, skulle vi ha 50.000 på Jan 19.2013 Detta är en vinst på 158, alternativ kommissionerna går att vara runt 20-30, så totalt sett är vinsten cirka 120 efter provisioner. Å andra sidan. 50 000 på en bank-CD i 12 månader vid 1 1 ger 550 i samma riskfria intresse. Giver att det är svårt att faktiskt göra dessa affärer samtidigt, i praktiken, med priserna som hoppar runt, skulle jag säga om du verkligen vill en lågriskoptionshandel så ser en bank-CD ut som en säkrare satsning. Det här är inte att man inte kan hitta en annan kombination av lager - och kontraktspris som gör det bättre än en bank-CD - men jag tvivlar på att det någonsin blir bättre med mycket Mycket och fortfarande svårt att övervaka och anpassa branschen i praktiken. Till en slump gick jag in i denna position idag. Ignorera aktien själv, jag rekommenderar inte ett visst lager, bara tittar på en strategi. Det täckta samtalet. För denna aktiehandel på 7 47 Jag kan genom att sälja ett in-the-money-samtal för att vara i fickan 5 87 sh och jag är skyldig att låta den gå för 7 00 per år från och med nu En 19 avkastning så länge som lagret inte tappar mer än 6 över den tiden Tabellen nedan visar maximal vinst, och min förlust börjar om börsen handlar 21 Under nuvarande pris. Risken förskjuts lite, men i gengäld ger jag upp potentiella högre vinster. Killen som betalade 1 60 kan tredubblas om pengarna går till 12, till exempel På en platt marknad kan denna strategi ge relativt hög avkastning jämfört med att hålla endast stocks. answered jan 12 13 på 3 09. Ditt svar.2017 Stack Exchange, Inc.
Comments
Post a Comment